Yabancı Borsa Yatırım Fonu ve Yabancı Yatırım Fonu Paylarının Alım Satımı Hakkında SPK İlke Kararı
Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) Karar Organı’nın 27.02.2015 tarihli ve 5/263 sayılı toplantısında alınan karar ile yurtdışı piyasalarda işlem gören borsa yatırım fonu ve yatırım fonu paylarının alım satımına yönelik aracılık hizmetlerine ilişkin düzenleme yapıldı. SPK’nın 2015/5 sayılı Bülteni‘nde yayımlanan karar ile;
VII-128.4 sayılı Yabancı Sermaye Piyasası Araçları ve Depo Sertifikaları ile Yabancı Yatırım Fonu Payları Tebliği’nin (Tebliğ) 2. maddesinin 3. fıkrası ile 4. fıkrasının uygulamasına ilişkin tereddütlerin giderilmesi ve sektörde uygulama birliğinin sağlanması amacıyla;
1) Yabancı borsa yatırım fonlarına ilişkin alım satım işlemlerinin Tebliğ kapsamında olduğu,
2) Yabancı yatırım fonlarına ilişkin olarak, Tebliğ’de tanımlanan anlamda Türkiye’de temsilci olmayan ancak yurtdışında işlem yapmak için gerekli izne sahip olan yatırım kuruluşlarının internet sitelerinde ve/veya müşteri emirlerinin iletildiği platformlarda;
a. Hiçbir yabancı yatırım fonunun unvanına ya da bilgisine yer verilmemesi gerektiği,
b. Müşterileri herhangi bir yabancı yatırım fonuna veya yabancı yatırım fonu grubuna yönlendirici ifadelere yer verilmemesi gerektiği,
3) Tebliğ’in 2. maddesinin 4. fıkrası kapsamında alım satım işlemi yapmak üzere kendi talebi ile doğrudan yatırım kuruluşuna başvuran yatırımcıların işlem öncesinde aşağıdaki hususlarda yatırım kuruluşları tarafından bilgilendirilmesi gerektiği,
a. Tebliğ’in 2. maddesinin 4. fıkrası uyarınca “Yatırım kuruluşu tarafından yabancı yatırım fonlarının alım satımına aracılık işleminin ancak Türkiye’de yerleşik kişilerin; sermaye piyasası mevzuatına göre yetkili bulunan kuruluşlar vasıtasıyla yurtdışındaki mali piyasalarda işlem gören yabancı yatırım fonu paylarını kendi talepleri üzerine satın almaları veya satmaları amacıyla ve sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde halka arz niteliği taşımaması şartıyla gerçekleştirildiği”,
b. Tebliğ’in 2. maddesinin 3. fıkrası uyarınca “Yabancı yatırım fonu paylarının satışı kavramının, payların bir bedel karşılığı satışını, payların pazarlanması amacıyla; bire bir veya toplu, mektupla veya her türlü iletişim aracıyla tanıtımını ve yatırımcıyla ilişki kurmaya yönelik her türlü faaliyeti kapsadığı ve yatırım kuruluşu tarafından anılan hüküm kapsamına giren faaliyetlerin gerçekleştirilemeyeceği”,
4) Öte yandan, herhangi bir yabancı yatırım fonunun unvanına veya bilgilerine yer verilmeksizin yabancı yatırım fonları hakkında sadece müşterileri finansal okuryazarlık anlamında bilgilendirici nitelikte genel bilgilere (tanım vb.) internet sitelerinde yer verilebileceği,
5) Mevcut durumda yukarıda yer verilen esaslara uygun olmayan yatırım kuruluşu internet sitelerinin ve/veya müşteri emirlerinin iletildiği platformların 31.03.2015 tarihine kadar anılan esaslara uygun hale getirilmesi gerektiği
kamuya duyurulmuştur.
23.10.2013 tarihli ve 28800 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan VII-128.4 sayılı Yabancı Sermaye Piyasası Araçları ve Depo Sertifikaları ile Yabancı Yatırım Fonu Payları Tebliği’nin 2. maddesinin 3. fıkrası ile 4. fıkrası;
“(3) Yabancı yatırım fonu paylarının satışı kavramı, payların bir bedel karşılığı satışını, payların pazarlanması amacıyla; bire bir veya toplu, mektupla veya her türlü iletişim aracıyla tanıtımını ve yatırımcıyla ilişki kurmaya yönelik her türlü faaliyeti kapsar.
(4) Türkiye’de yerleşik kişilerin; sermaye piyasası mevzuatına göre yetkili bulunan kuruluşlar vasıtasıyla yurtdışındaki mali piyasalarda işlem gören yabancı sermaye piyasası araçlarını ve yabancı yatırım fonu paylarını satın almaları, satmaları, sermaye piyasası mevzuatı çerçevesinde halka arz niteliği taşımaması şartıyla, bu Tebliğ kapsamı dışındadır.”
hükümlerini içermektedir.
Buna göre yurtdışı piyasalarda işlem gören borsa yatırım fonu ve yatırım fonu paylarının alım satımına aracılık hizmeti sunan ve bu fonların Türkiye temsilcisi olmayan yatırım kuruluşlarının; internet sitelerini ve/veya müşteri emirlerinin iletildiği platformlarını 31.03.2015 tarihine kadar SPK’nın 27.02.2015 tarih ve 5/263 sayılı kararında yer verilen esaslara uygun hale getirmeleri gerekmektedir.
Saygılarımızla
PROCOMPLIANCE
